中共中央政治局会议历来是下半年经济政策的关键转折点。今年，会议强调“坚定不移完成全年经济社会发展目标任务”，凸显稳增长决心。

面对 “外部环境变化不利影响增多、国内有效需求不足” 等挑战，政策将围绕以下方向发力：

扩内需：以提振消费为重点，多渠道增加居民收入，增强中低收入群体消费力，支持文旅、养老等服务消费；加快专项债发行，用好超长期特别国债，推动设备更新与消费品以旧换新。

新质生产力培育：延续“因地制宜发展新质生产力” 要求，各地将结合自身禀赋，精准布局 AI、半导体、新能源等前沿领域，避免盲目跟风。

产业升级与规范：首次提出防止“内卷式” 恶性竞争，强化行业自律，支持瞪羚、独角兽企业发展，推动新兴产业健康成长。

房地产优化：落实促进房地产平稳健康发展新政策，消化存量与优化增量并举，支持收购存量商品房作保障房，加快构建新模式。

同时，7 月 6 日金砖国家领导人第十七次会晤在巴西里约热内卢举行，围绕全球卫生、贸易投资、气候变化等议题展开讨论，尤其在贸易方面对美国关税政策表示 “严重关切”，其成果将影响全球贸易格局与新兴市场合作走向。

近期海外风险有所缓和，美国关税政策暂无大幅调整，地缘政治紧张局势局部降温。但这一“休眠期” 或难持久：

关税风险：特朗普虽推迟部分关税调整，但 8 月 1 日起针对部分国家新关税生效，后续政策仍存变数，一旦贸易摩擦升级，全球产业链与市场信心将受冲击。

美联储政策：7 月 31 日议息会议虽未明确降息时间，但美国一季度 GDP 下修至 - 0.5%，消费疲软，若经济数据持续恶化，不排除 9 月降息可能，其政策转向将引发全球资金流动与资产价格重估。

总之，7 月关键会议为下半年市场指明方向，投资者应紧跟政策，关注海外动态，依据市场情绪指标，在重点赛道精选优质标的，把握结构性行情机遇，实现资产稳健增值。

所以，今天晚上7点，在破竹直播间，我们特意邀请了大家熟悉的董小姐为大家带来：

直播主题：7月关键会议临近，重点关注哪些方向？

1.  7月关键会议前瞻，两条半主线；

2.  海外扰动进入“休眠期”，会持续多久？ 

3.  市场情绪最后一公里，关注两个关键指标

4.  “抓大放小”，重点看哪些赛道？